国内快讯

财政部：2023年，全国一般公共预算收入216784亿元，同比增长6.4%。其中，税收收入181129亿元，同比增长8.7%；非税收入35655亿元，同比下降3.7%。分中央和地方看，中央一般公共预算收入99566亿元，同比增长4.9%；地方一般公共预算本级收入117218亿元，同比增长7.8%。印花税3784亿元，同比下降13.8%。其中，证券交易印花税1801亿元，同比下降34.7%。

【财政部：全国企业职工基本养老保险基金累计结余已接近 6 万亿元 养老金按时足额发放有保证】财政部资产管理司司长侯俊明今日在新闻发布会上表示，近几年基金收支状况得到有效改善。截至2023 年底，全国企业职工基本养老保险基金累计结余已接近 6 万亿元，养老金按时足额发放是能够保证的。2024 年，将重点做好两方面工作。一方面，进一步加大中央财政补助力度，深入实施养老保险全国统筹制度，健全相关体制机制，管好守好人民群众的“养老钱”。另一方面，进一步加大对养老服务的支持力度，健全机构、社区和居家养老服务网络，推动养老事业和养老产业协同发展，促进养老服务提质增效。

【2023 年全国一般公共预算收入超 21 万亿元 31 个省份财政收入全部实现正增长】在今日举行的国新办发布会上，财政部发布 2023 年财政收支情况显示，全国一般公共预算收入突破 21 万亿元，同比增长 6.4%。财政收入恢复性增长，31 个省份财政收入全部实现正增长。东部、中部、西部、东北地区收入分别增长 6.7%、6.9%、10.7%、12%。财政资金取之于民、用之于民，全国一般公共预算支出达 27.46 万亿元，同比增长 5.4%，财政支出持续加力，重点领域保障有力。

 商务部：2023年全年，我国服务进出口总额65754.3亿元人民币，同比增长10%，服务贸易规模创历史新高。其中，旅行服务增长最快。全年旅行服务进出口14856.2亿元，同比增长73.6%。目前，我国正全面深化服务贸易创新发展试点，同时开展服务业扩大开放综合试点，持续释放试点制度红利。我国已经有112家特色服务出口基地，涵盖文化、数字服务、地理信息、知识产权和语言服务等7个领域。

上海证券报：2月1日公布的2024年1月财新中国制造业采购经理指数（PMI）录得50.8，与上月持平。自2021年6月以来，该指数首次连续三个月位于扩张区间。

人民政协报：易纲表示，要千方百计增加全社会的资本金投资。全国政协经济委员会副主任、中国人民银行原行长易纲表示，“我国目前不缺资金缺的是资本金，要充分认识到在目前阶段直接融资的重要性。”易纲说，当前要把增加社会资本金投资和融资放在重要地位，处理好一级市场与二级市场的关系，推动保险资金、养老金、企业年金等长线资金入市，进一步发展股权投资，畅通PE/VC的融资渠道和退出渠道等，总之要千方百计增加全社会的资本金投资。

澎湃新闻：美国国防部最近将一些中国的芯片、人工智能公司列入“中国军方企业名单”之中，包括长江存储等，华为此前也被加入名单之中。对此，外交部发言人汪文斌表示，我们坚决反对美方泛化国家安全概念，划设各类名目的歧视性清单，无理打压中国企业，破坏中美正常经贸合作。我们敦促美方立即纠正上述歧视性做法，为中国企业经营提供公平、公正、非歧视的环境。中国将继续坚定维护本国企业的正当合法权益。

行业快讯

财联社：股权质押风险获热议。近期，受中证500、中证1000等指数调整影响，与之挂钩的雪球相关产品一度进入密集敲入区，A股资金面也因此承压。不过，随着各类指数近期有所企稳，敲入风险也阶段性得以缓释。目前，市场对于类似情况颇为关注，从分类上看，基金赎回、两融平仓、股权质押等均是投资者聚焦要点，尤其是规模较大的股权质押风险最获关注，截至1月31日，按中登网数据统计，目前A股市场共有2400余股的股票存在质押，整体占比近45%，147股股权质押比例超三成，占质押股票公司数量比例的0.06%。

第一财经：2024年以来，经过3次较大规模敲入，雪球产品边际风险进一步出清。京华世家私募副总经理张馨元分析，目前雪球最集中的敲入时点已过，市场普遍预测存量雪球比例较小，且时点分布较分散，对市场的影响可控。另外雪球对目前A股市场的影响更多体现在情绪上，如果后续市场基本面和资金面能明显改善，雪球的影响也会相应弱化。

券商中国：2024年1月收官，A股开年不利，延续震荡表现，投资A股的基金业绩分化明显，首尾业绩相差高达37个百分点。被动投资再胜一筹，汇添富中证能源ETF领涨，年内涨幅超8%，国企主题、红利主题、银行主题等年内均实现正收益。成长赛道主题基金业绩承压，如重仓半导体、新能源、人工智能等基金开年业绩跌幅超20%。多位基金经理表示，持有确定性较高标的获取稳定收益或是新形成的重要投资方式，而防御类资产或仍是当下资金追捧的对象。

财联社：在药明系上市公司近期下跌走势中，药明康德A股转融券融出数量环比激增。据统计，1月29日，药明康德A股转融券融出近63万股，不仅比25日不到2万股的融出规模爆量飙涨30倍，甚至还超过了当天该股真正的融券卖出量（约52万股）。港交所的个股权益披露显示，药明康德、药明生物等在1月26日（北京时间）美国《生命安全法案》提案内容挂网并发酵前夕，分别被贝莱德、摩根大通卖出，交易价格比1月底大跌后的股价要高出三到五成。

比亚迪：比亚迪港交所公告，1月新能源汽车销量201493辆，同比增长33.14%。

第一财经：多家新能源车企公布了2024年1月份造车成绩单。具体来看，赛力斯1月新能源汽车销量3.68万辆，同比增长654.1%；理想汽车公告，2024年1月，理想汽车共计交付新车31,165辆，同比增长105.8%。问界全系交付新车32973辆，环比增长34.76%。

数据宝：据TrendForce集邦咨询研究显示，受2月农历新年工作天数短少及COP（偏光片补偿膜）供应吃紧影响，电视面板价格提前至1月底起涨。面板厂自今年1月拿回议价权，预期至2月50寸以下的电视面板平均涨幅至少达1美元、55寸2美元、65寸2美元—3美元，甚至不排除缺货机种涨幅将再扩大。

澎湃新闻：2023年，经历了雪崩式的锂价变动，国内锂业巨头们业绩普遍惨淡。日前，锂业龙头江西赣锋锂业发布业绩预告，2023年预计净利约42亿—62亿元，同比下降69.76%—79.52%。赣锋锂业年度述职会议上，董事长李良彬表示，不论行情好与不好，都要走出自己的节奏。

每日经济新闻：据特斯拉微博消息，3月底前下订Model 3/Y/S/X任意车型并交付，年费率可低至2.5%起，下单Model Y指定版本现车立享8000元现金减免。2月下单，3月提车，可享M3和MY全色车漆优惠2000元。

每日经济新闻：开年首月，重点房企拿地意愿呈现回升态势。中指研究院发布的《2024年1月中国房地产企业销售业绩排行榜》显示，1月TOP100房企拿地总额856亿元，同比大幅增长44.8%。另据克而瑞统计，截至1月25日，全国300城1月经营性土地成交规模仅4206万平方米，环比跌近九成，处于相对低位；1月平均溢价率3.7%，较上月上升0.2个百分点，止住了连续大半年的下行趋势。

国际快讯

【美国上周首次申领失业救济人数为 22.4 万人 高于预期】美国上周首次申领失业救济人数为 22.4万人，为 2023 年 11 月 11 日当周以来新高，预估为 21.2 万人，前值为 21.4 万人。

【南非外长：埃及等五国正式成为金砖成员】南非外交部部长潘多尔表示，埃及、埃塞俄比亚、伊朗、沙特、阿联酋五个国家已确认成为金砖国家正式成员。至此，金砖成员国数量从 5 个增加到 10 个。

【美国制造业指数创下 2022 年以来最高 得益于订单大幅增长】美国一项制造业活动指标年初攀升至 15 个月高点，订单创下 2022 年 5 月以来最大增长，反映出制造业正在开始企稳。周四公布的数据显示，供应管理协会制造业指数 1 月份上升 2 点至 49.1，尽管仍低于 50 这一荣枯分水岭，但已经高于彭博调查的绝大多数经济学家预期，只有一人例外。受 2023 年下半年强劲需求推动，订单指数上升 5.5 点，创下三年多来最大月升幅。产量四个月来首次增长，一项客户库存指标创 2022 年 10 月以来最低。

【英国制造业 PMI】英国 1 月 Markit 制造业 PMI 终值 47.0，预期 47.3，初值 47.3。法国 1 月 Markit制造业 PMI 终值 43.1，预期 43.2，初值 43.2。德国 1 月 Markit 制造业 PMI 终值 45.5，预期 45.4，初值 45.4。

【欧元区 CPI】欧元区 1 月 CPI 初值同比上升 2.8%，预期 2.8%，2023 年 12 月终值 2.9%；环比下降0.4%，预期降 0.4%，2023 年 12 月终值升 0.2%。1 月核心 CPI 初值同比上升 3.6%，环比下降 0.6%。

金融市场

【三大指数涨跌互现】A 股冲高回落，北向资金连续 3 日加仓。盘面上，中字头个股持续调整，通信、电子板块涨幅居前。截至收盘，上证指数跌 0.64%报 2770.74 点，深证成指涨 0.34%，创业板指涨 1%，北证 50 跌 3.16%，科创 50 涨 0.75%，上证 50 跌 0.27%，深证 50 涨 0.82%，万得全 A 跌 0.48%，万得双创涨 0.02%，万得微盘股指数跌 2.45%。A 股成交额为 7111.5 亿元，北向资金净买入 27.26 亿元，科大讯飞获净买入 3.15 亿元居首，明阳智能遭净卖出 2.62 亿元最多。

【市场点评】昨日市场全天冲高回落震荡分化，其中沪指延续调整，双创指数涨幅居前。盘面上，AI、光伏、CRO 三大人气阵营全天守住超跌反弹涨势，中字头集体拉盘后集体回调，小市值中字头回撤幅度较大；次新、上海本地及业绩爆雷的个股则继续“埋头数板”。整体来看，昨日市场热点发生了明显的切换，超跌修复成为市场的主旋律，前几日遭遇重挫的光伏与 CPO 等方向昨日双双爆发，而半导体芯片、消费电子、游戏等方向同样展开反弹，另一方面大热的中字头个股则陷入整理。值得注意的是，当前市场整体估值水平仍处于合理偏低位置，叠加建仓星级再次来到恐慌与极度恐慌区间，“别人恐惧时我贪婪，别人贪婪时我恐惧”，从中长期的角度而言，此时建仓或加仓的胜率或相对更高。

【美国三大股指全线收涨】道指涨 0.97%报 38519.84 点，标普 500 指数涨 1.25%报 4906.19 点，纳指涨 1.3%报 15361.64 点。默克涨 4.67%，安进涨 3.28%，领涨道指。万得美国 TAMAMA 科技指数涨 1.58%，亚马逊涨 2.63%，特斯拉涨 0.84%。中概股多数上涨，高途集团涨 9.91%，盛大科技涨 5.56%。欧洲三大股指收盘全线下跌，德国 DAX 指数跌 0.26%报 16859.04 点，法国 CAC40 指数跌 0.89%报7588.75 点，英国富时 100 指数跌 0.11%报 7622.16 点。